存款利率連降，銀行員工攬儲困境加劇

行業現狀概述

自2022年4月存款利率市場化調整機制建立以來，國有大行已主導多輪利率下調。截至2025年6月，三年期、五年期定存利率普遍降至1.75%-1.8%區間，部分中小銀行甚至出現“利率倒掛”現象。利率下行直接壓縮銀行凈息差，2024年四季度商業銀行凈息差已降至1.52%的歷史低位，銀行負債成本壓力加劇。

關鍵驅動因素

• 宏觀經濟政策調整：為支持實體經濟，央行通過降準降息等手段降低資金成本，存款利率隨之下調。
• 金融市場競爭：隨著互聯網金融、理財產品等多元化投資渠道的發展，銀行存款吸引力減弱，銀行需通過降低利率以維持競爭力。
• 銀行負債成本管理：在凈息差收窄的背景下，銀行需通過壓降負債成本來維持盈利，但員工仍需完成存款增量任務，形成矛盾。

  主要機遇與挑戰

  機遇

• 服務轉型：存款利率下調促使銀行從“規模導向”轉向“服務增值”，通過提升專業服務能力增強客戶黏性。
• 數字化渠道拓展：銀行加大手機銀行推廣力度，通過線上活動吸引年輕客群，拓展數字化渠道。
• 風險管理優化：針對利率波動，銀行優化負債結構，增加低成本活期存款占比，并通過衍生品對沖利率風險。

  挑戰

• 攬儲壓力增大：存款利率下調導致存款吸引力減弱，銀行員工面臨更大的攬儲壓力。
• 客戶行為變化：儲戶因風險偏好保守，更傾向選擇保本儲蓄，導致銀行“存款難增但利潤難保”的困境。
• 監管限制：監管部門對銀行高息攬儲、贈送禮品等行為進行規范，限制了銀行的營銷手段。

  競爭格局深度分析

• 國有大行與中小銀行差異：國有大行憑借品牌優勢、網絡覆蓋和資金實力，在攬儲競爭中占據優勢；而中小銀行則通過靈活的產品設計、區域化服務等手段尋求突破。
• 互聯網金融沖擊：互聯網金融平臺憑借便捷性、高收益等優勢，吸引了大量年輕儲戶，對傳統銀行存款業務構成沖擊。
• 理財產品競爭：隨著理財產品市場的快速發展，儲戶更傾向于將資金投向收益更高的理財產品，進一步加劇了銀行存款流失。

  未來發展趨勢預測

• 存款利率繼續下行：預計央行將繼續通過降準降息支持實體經濟，存款利率或進一步探底。
• 服務升級與風險管理：銀行將加大服務轉型力度，提升專業服務能力；同時優化負債結構，強化風險管理能力。
• 數字化與場景化融合：銀行將加強與企業的合作，開展代發工資、供應鏈金融等場景化存款業務，提升客戶黏性。

  給業界的建議

• 加強客戶關系管理：銀行應建立完善的客戶關系管理系統，深入了解客戶需求，提供個性化服務。
• 推動產品創新：針對不同客戶群體設計差異化產品，滿足多元化投資需求。
• 加大數字化投入：提升手機銀行、網上銀行等數字化渠道的用戶體驗，吸引年輕客群。
• 強化風險管理：優化負債結構，增加低成本活期存款占比；同時利用衍生品等工具對沖利率風險。
• 合規經營：嚴格遵守監管規定，避免高息攬儲、贈送禮品等違規行為。

  Q&A

  Q1：存款利率下調對銀行有何影響？ A1：存款利率下調直接壓縮銀行凈息差，加大銀行負債成本壓力；同時導致存款吸引力減弱，加劇攬儲壓力。 Q2：銀行如何應對存款利率下調帶來的挑戰？ A2：銀行可通過服務轉型、數字化渠道拓展、風險管理優化等手段應對挑戰；同時加強客戶關系管理、推動產品創新以提升競爭力。 通過以上分析可以看出，存款利率一降再降對銀行業帶來了深遠影響。面對挑戰與機遇并存的局面，銀行需積極調整策略、加強內部管理、推動創新轉型以應對市場變化。